在和讯网17日主办的“第十二届中国财经风云榜—银行分论坛”上，众多金融机构高管与专家学者齐聚一堂，下一个十年，面对利率市场化、互联网金融的冲击，银行理财如何转型、创新。

在和讯网17日主办的“第十二届中国财经风云榜—银行分论坛”上，众多金融机构高管与专家学者齐聚一堂，下一个十年，面对利率市场化、互联网金融的冲击，银行理财如何转型、创新。

2014年，中国的商业银行理财产品问世刚满十年，“我们从2004年到现在，银行理财每年增长40%，现在没有看到任何一家机构、一种产品、一种业务，每年有40%的可持续发展。”中国银监会创新监管部主任王岩岫表示。

风控优势应对非银抢食

对于当前银行理财发展大环境，和讯网总编辑王正鹏表示“过去几个月里，中国初步出现一轮牛市，同时利率市场化，在未来的两到三年之内，也是央行既定的一个时间表，这两个框架之下，讨论银行理财产品下一部管理，产品开发，以及市场预测，显得各位有意义。”

面对非银金融机构的竞争，兴业银行资产管理部总经理顾卫平坦言，资本市场发展以后，大量资金往股市里走，现在银行应该做的业务，因为种种原因不能做，而证券公司都在做。目前，券商资管规模已接近8万亿元，这两年发展势头，比银行还要猛。

对此，在建设银行资产管理部总经理黄曦称，“未来是供需两旺的市场趋势，在这样环境下，银行和非银行金融机构，在资管方面更多的是合作，发挥各自的优势，自主管理、合作管理和委托管理齐头并进，来达到合作共赢！”

中行财富管理与私人银行部总经理赵春堂也认为，银行资产管理的优势在于，对信用风险管理比较好，有资金端，也有资产端。“但是，对于权益市场，对海外市场的把控，需要我们去提升。”赵春堂称。

监管督促银行创新

2014年银监会公布了一系列的理财产品管理办法，王岩岫表示，新举措主要为了保证客户资产安全。银监会作为监管机构，督促银行持续创新，用好增量，盘活存量。

对比香港金融市场，平安银行副行长蔡丽凤认为，新规推出引导了银行理财业务回归资本管理的本质，保持稳定，可持续发展。同时，她强调，推动银行未来十年发展，一系列的监管是必要的，资产业务管理多元化，做出审批、调整，是为了更好的利率市场化。随着居民财富增长，利率市场化进程也将加快。

论坛上，王岩岫提供一组数据，网银支付已经从每30%、40%的增长，到现在做到银行支付60%以上。在银理财产品销售渠道方面，互联网金融对银行传统网点的冲击不言而喻。传统物理网点会不会成为负资产，反倒成为包袱？

顾卫平坦言，过去传统的一种银行网点，今后可能会成为包袱。银行网点一定要转型，相比过去以结算业务为主的网点，现在兴业银行很多新建网点都是智能化，开卡业务都是电子化，未来网点更精致，人员更很少。

作为物理网点最多的农行，农业银行资产管理部副总经理彭向东认为在理财销售端仍具优势，“网点是一个资源，最主要的是让它发挥不能替代的作用。例如，很多比较复杂产品，必须经过的理财师详细介绍。所以，可能未来不是网点就不需要了，关键是怎么渗透进去，网点是真正销售专家网点本身并不是成为包袱。”

2005年，包商银行即开始作为小微金融试点行，包商银行首席经济学家华而诚表示，互联网金融不限于物理网点，真正做到普惠金融。谈到银行系互联网金融平台与P2P的不同，他表示，跟P2P不一样，P2P是一个平台，银行的优势在于风险管理能力，我们做小微金融，到线上众筹，我们做了十年，风险管控，我们有一套做法。

值得注意的是，王岩岫也坦言，传统银行有资本约束、资本补充机制，还有风控，IT能力，物理网点，以及客户开发能力，产品开发能力，很多互联网金融机构企业短时间内难以达到。

未来理财向泛资管进军

银行理财第二个十年，在利率市场化、理财业务事业部转型、余额宝“催生”屌丝理财大背景下，银行业资管业务如何做到可持续发展？

对于风控，工商银行资产管理部总经理 韩松表示，理财业务的重心已经从谁在卖，转移到谁在管。所以，未来对风控的要求将更高。而利率市场化完成，理财业务作为利率市场化先行者的使命也将完成，将回到本质。

在目标客户方面，顾卫平认为，其实银行理财，这几年就是一个普罗大众的理财，未来十年，银行理财发展的方向，还是回归资管的本质，向大资管、泛资管进军。

在产品结构方面，中行财富管理与私人银行部总经理赵春堂看来，现在客户接触的到理财产品，除有银行开发的，还有基金、证券等非银机构开发的产品，对此，银行理财应该向更高级方向发展，原来是把百姓的存款集中，现在是通过资本获得。未来产品结构的变化更为重要。